繼房貸緊縮后，汽車消費(fèi)貸款近期也開始有所緊縮。中國證券報記者從北京及上海等地了解到，銀行推出的車貸利率將要在基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上不同程度的上浮，而且針對汽車貸款消費(fèi)者的資質(zhì)審核更加嚴(yán)格。

“易貸中國”研究汽車信貸的分析師楊婧表示，銀行貸款收緊，車貸消費(fèi)格局將加劇生變，商業(yè)銀行車貸市場將進(jìn)一步下滑，而汽車金融貸款和信用卡購買方式的市場份額將大幅提升。

商業(yè)銀行車貸趨緊

5月中下旬以后，各地競相爆出車貸收緊和車貸利率上浮的消息。

楊婧告訴中國證券報記者，上海確實收緊了汽車消費(fèi)貸款，車貸利率有不同程度的上調(diào)，對于資質(zhì)不是特別好的消費(fèi)者，貸款利率甚至將在基準(zhǔn)利率的基礎(chǔ)上上浮30%。資質(zhì)好的消費(fèi)者，在招商銀行的貸款利率可能上浮3%左右。光大銀行的汽車消費(fèi)更苛刻，需要房產(chǎn)抵押才能夠獲得汽車貸款，部分銀行則需要詳細(xì)的資產(chǎn)證明。

中國證券報記者分別致電各大銀行北京分行了解汽車消費(fèi)貸款情況，從工商銀行北京分行了解到，工行方面并沒有明確表示車貸利率上浮，但目前的汽車貸款是需要先抵押后貸款，新車貸款額度最高80%，二手車貸款額度最高50%，貸款申請需要一定的資質(zhì)，在審核方面更趨嚴(yán)格。

建設(shè)銀行北京分行反饋的消息，要根據(jù)客戶的資質(zhì)來最后確定貸款的利率，部分資質(zhì)不好的客戶，上調(diào)貸款利率幅度將更大。貸款的最小額度為5萬元，至少3成首付和7成貸款，一般期限為3年，可以通過先購置后抵押的方式來獲得汽車消費(fèi)貸款，當(dāng)然還可以通過房地產(chǎn)抵押來獲取個人消費(fèi)貸款。

相比之下，農(nóng)業(yè)銀行的貸款審核資格更為嚴(yán)格。農(nóng)行方面告訴中國證券報記者，“我們在車貸方面審核比較嚴(yán)格，一般是政府機(jī)關(guān)人員可能才會通過審核，有資格獲得汽車消費(fèi)貸款?！?/p>

記者從農(nóng)行北京分行了解到，汽車消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)在農(nóng)行北京分行開展的并不多，據(jù)透露只有一個業(yè)務(wù)辦理點，同時建行在北京的辦理點也不多，分布在北京的三個支行辦理。

業(yè)內(nèi)人士向記者透露，與房貸業(yè)務(wù)相比，汽車貸款業(yè)務(wù)一般都得不到銀行的重視，特別是大型銀行更沒有積極開展這些業(yè)務(wù)，從大型銀行的辦理點稀少就不難看出。同時，銀行方面在貸款額度上也傾向于中高檔車型，低檔車想要獲得貸款基本上很難。相反中小型銀行則表現(xiàn)得更積極一些，據(jù)悉中信銀行將與BBVA(西班牙對外銀行)下屬子公司CORFISA合資設(shè)立中信汽車金融有限責(zé)任公司，目前正處于審批當(dāng)中。

從各地的公開信息來看，目前多數(shù)銀行都將車貸利率有所上調(diào)，同時延長了貸款審批時間，甚至對車貸推行了更嚴(yán)格的限制措施，這些都昭示著商業(yè)銀行的汽車信貸消費(fèi)將日益從緊。

三種車貸模式規(guī)模將有變

從目前的汽車消費(fèi)貸款方式來看，主要分為三種——商業(yè)銀行、汽車金融公司和信用卡。

據(jù)了解，汽車消費(fèi)貸款最先是從商業(yè)銀行開始的。但商業(yè)銀行在放貸后發(fā)現(xiàn)不良貸款率居高不下，而且汽車貸款業(yè)務(wù)整體利潤水平和業(yè)務(wù)量也并不高，大型銀行后來在汽車消費(fèi)貸款上更加謹(jǐn)慎，在資格審核上近乎苛刻。

綜合市場人士的看法，目前的三種車貸模式均各有優(yōu)缺點。商業(yè)銀行貸款所覆蓋的車型廣，貸款利率相對較低，但卻不容易獲得貸款。主要在于貸款者資格審查難過，手續(xù)繁雜，批準(zhǔn)的時間周期也很長。

第二種是汽車金融服務(wù)公司推出的汽車消費(fèi)貸款，目前所占的市場比重較大。在審核上比商業(yè)銀行要寬松，貸款方式靈活，服務(wù)方面更為迅捷。但是汽車金融服務(wù)公司一般都是由汽車公司“自賣自車”，所以在車型上選擇機(jī)會并不多。汽車金融公司最大的劣勢在于貸款的利率比較高，據(jù)悉平均水平在9%以上。

第三種方式是信用卡，目前最為年輕人所推崇。信用卡流程相對簡單，車型相對較多，信用卡最為吸引人的就是首付比例低，部分更是推出了零首付的概念，而且部分還沒有利息，只在辦理的時候收取手續(xù)費(fèi)。

“易貸中國”汽車信貸分析師楊婧表示，在商業(yè)銀行緊縮后，汽車金融公司的市場份額將大幅提升，汽車消費(fèi)貸款的三種模式將更集中到汽車金融公司和信用卡模式上。

在北京一家醫(yī)院工作的李先生原本有貸款買車的想法，大致的支出在8萬元左右，但在車貸利率上浮后他認(rèn)為將增加一些利息支出，目前李先生正在辦理招商銀行的信用卡，意欲通過信用卡辦理汽車消費(fèi)貸款。但從商業(yè)銀行反饋的消息，低檔汽車的貸款大門基本上目前已被關(guān)閉。

李先生意識到，商業(yè)銀行從緊的車貸措施，很可能使他放棄通過商業(yè)銀行貸款的意愿，轉(zhuǎn)而將獲得汽車消費(fèi)貸款的目光投向金融汽車公司或者信用卡方式。

李先生的汽車消費(fèi)貸款方式的轉(zhuǎn)變，只是汽車消費(fèi)貸款利率上浮后的一個縮影。依靠汽車金融公司和信用卡實現(xiàn)汽車消費(fèi)貸款的模式將彌補(bǔ)商業(yè)銀行騰出后的市場份額。

汽車信貸消費(fèi)空間巨大

眾所周知，在歐美一些國家，貸款購車的比例很高，美國貸款購車的比例基本超過80%。相比之下，國內(nèi)汽車信貸消費(fèi)的比例則要小很多。新華信汽車產(chǎn)業(yè)分析師郎學(xué)紅表示，汽車信貸消費(fèi)依舊是未來汽車消費(fèi)的一大趨勢。

專家分析，國內(nèi)汽車信貸消費(fèi)起步較晚，而且在起步之初由于征信體系不健全，造成了諸多呆壞賬，使得汽車信貸消費(fèi)一度難以開展，部分商業(yè)銀行也對汽車信貸消費(fèi)設(shè)置了較高的門檻。另外，國人在汽車消費(fèi)上還沒有養(yǎng)成信貸消費(fèi)的習(xí)慣，國內(nèi)諸多消費(fèi)者對汽車信貸消費(fèi)的流程、方式和成本等也了解不多。

根據(jù)相關(guān)部門的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，目前國內(nèi)汽車信貸消費(fèi)占整體汽車消費(fèi)的比重僅為10%，整體份額相比過去有顯著提高，不過離發(fā)達(dá)國家的信貸消費(fèi)比重依然有較大差距。

但這從另一方面也表明，中國未來的汽車信貸消費(fèi)市場將存在巨大的空間。根據(jù)中國汽車工業(yè)協(xié)會的預(yù)測數(shù)據(jù)，到2025年，中國汽車金融業(yè)將有5250億元的市場容量。

在5月中旬召開的某次汽車行業(yè)論壇上，相關(guān)人士就透露，在汽車振興計劃的臨時性刺激政策退出后，相關(guān)部門正擬定汽車信貸消費(fèi)扶持政策?？梢灶A(yù)見，扶持政策在出臺后，將有效促進(jìn)汽車信貸消費(fèi)市場的有效增長。

汽車金融公司將受益信貸收緊

□易貸中國 楊婧

受信貸緊縮影響，近期陸續(xù)有銀行提高汽車貸款利率，上浮比例達(dá)到10%-15%左右。經(jīng)歷了年初幾個月的銷售激增，此次來襲的銀行車貸緊縮，汽車金融公司或?qū)⒊浞质芤妗?/p>

在一派產(chǎn)銷走盛背后，銀行車貸為何突然加重“砝碼”？易貸中國聯(lián)合創(chuàng)始人陳順愛認(rèn)為，由于銀監(jiān)會出手對違規(guī)操作貸款的銀行給予嚴(yán)厲處罰，銀行對于貸款業(yè)務(wù)的發(fā)放自然會變得更為審慎；同時，對緊縮形勢下銀行利潤的彌補(bǔ)考慮，也是造成銀行車貸利率上浮的主要原因。

在北京，此前絕大多數(shù)車貸利率與央行基準(zhǔn)利率持平，3年內(nèi)為5.4%，3年-5年為5.79%，而現(xiàn)在均要上浮10%以上，并且銀行開始嚴(yán)格執(zhí)行差別化對待。銀行給出差別化利率主要是考慮客戶的個人資質(zhì)，如果資質(zhì)未達(dá)到銀行理想標(biāo)準(zhǔn)，貸款利率甚至可能會上浮20%-30%。

由于信貸額度有限，銀行不得不通過此舉提升 “貸款效率”，同時也有風(fēng)險控制的考慮因素在里面。車貸業(yè)務(wù)偏向高檔車消費(fèi)者發(fā)放，中低檔次消費(fèi)者短期內(nèi)很難申請到汽車消費(fèi)貸款。

在車貸變局的緊張氛圍下，主管部門計劃推出汽車信貸扶持政策，鼓勵車企設(shè)立汽車金融公司，提高消費(fèi)者貸款購車比例。通過低息放貸方式，直接扶持汽車金融公司、汽車信貸業(yè)務(wù)部門。

一般汽車金融公司的車貸利率比銀行汽車消費(fèi)貸款的利率高幾個百分點，一旦汽車信貸扶持政策出臺實施到位，那么貸款利率降低，將有助于釋放消費(fèi)需求。

面對旺盛的消費(fèi)需求，即使是在信貸緊縮的情勢下，消費(fèi)者其實也可以根據(jù)自身情況通過多種渠道獲得車貸。首先，除銀行、汽車金融公司外，消費(fèi)者也可通過辦理信用卡分期獲得購車缺款，如果資質(zhì)夠好，一些銀行的信用卡分期購車的產(chǎn)品可以免利息免手續(xù)費(fèi)，對于消費(fèi)者來說能夠節(jié)省支出，而且大部分信用卡分期購車的分期額度與消費(fèi)額度分開，分期購車之后，消費(fèi)額度不被占用，仍可正常使用。

其次，消費(fèi)者也可考慮通過汽車融資租賃的方式來買車，即消費(fèi)者向具有融資租賃經(jīng)營資格的出租人提出特定的車輛采購請求，由出租人為消費(fèi)者購買指定車輛，在合同的約定期限內(nèi)出租給消費(fèi)者。期滿后，該車輛可以象征性的價格無條件過戶給消費(fèi)者。

政策緊縮不必悲觀

□本報記者 顧鑫

從年初的購置稅優(yōu)惠縮水到目前的車貸利率上浮，政策層面對于汽車消費(fèi)的利好似乎越來越少。此外，還有更多的利空傳來——有傳言稱車船稅改革方案已經(jīng)形成草案，進(jìn)入征求意見階段。不少人擔(dān)心，政策對于汽車業(yè)的態(tài)度是不是從鼓勵變成了打壓？

不可否認(rèn)，政策確實在緊縮，今年政策對于汽車消費(fèi)的刺激不再像去年那么強(qiáng)烈。但是我們還應(yīng)該認(rèn)識到，在從汽車大國向汽車強(qiáng)國發(fā)展的過程中，政策不會打壓對于國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展有著重要作用的汽車業(yè)。對于政策的變化，我們不必太悲觀。

從政策退出的角度看，我們不能期望在全球金融危機(jī)背景下出臺的政策長期持續(xù)下去。實際上在退出時，政策還存在一定的延續(xù)性，比較溫和。購置稅的優(yōu)惠盡管縮水，但依然存在；汽車下鄉(xiāng)政策還在延續(xù)；以舊換新政策據(jù)傳也將在5月末到期后延續(xù)。

從新出臺的政策看，車貸利率上浮盡管對于汽車銷售會產(chǎn)生一定的負(fù)面影響，但是并不能作為管理層要打壓汽車業(yè)的信號。銀行提高車貸利率的背景是央行提高準(zhǔn)備金率、收緊流動性，而貨幣政策的緊縮并不是專門針對汽車，更主要是考慮到當(dāng)前的通脹狀況和宏觀經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇狀況。

另外，車貸利率上浮負(fù)面對汽車消費(fèi)的影響程度應(yīng)比較有限。愛建證券研究員褚艷輝表示，美國、日本、西歐的消費(fèi)信貸滲透率分別為90%、75%、70%，而國內(nèi)僅為10%左右，國內(nèi)貸款買車的比例并不大。

旅行者汽車集團(tuán)有限公司的執(zhí)行總裁蔣黎則認(rèn)為，銀行的房貸受到政策限制，為了完成年度的個人貸款額度，必然要在車貸方面下功夫。據(jù)了解，一些銀行的車貸政策依然比較寬松，而信用卡分期購車正如火如荼地展開。

至于車船稅改革，我們期待政策進(jìn)一步明朗。比較明確的是，汽車保有環(huán)節(jié)的限制力度將會增大。面對交通、環(huán)境、能源等方面的壓力，汽車的使用必須受到一定的限制，尤其是在北京、上海等汽車保有量比較大的城市。

這類政策是否意味著打壓汽車業(yè)呢？我們認(rèn)為更應(yīng)該看成是為促進(jìn)汽車和人類社會關(guān)系的良性發(fā)展而做出的努力。

預(yù)期中的政策其實并不僅有利空，節(jié)能與新能源汽車推廣試點城市今年將由13個擴(kuò)大到20個，政府還將選擇5個城市進(jìn)行試點，補(bǔ)貼私人購買節(jié)能與新能源汽車。

如果試點實施效果較好，獲補(bǔ)貼城市的范圍將進(jìn)一步擴(kuò)大，新能源汽車產(chǎn)業(yè)化之路有望正式起航，并成為中國汽車業(yè)進(jìn)行產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的重大機(jī)遇。

中國機(jī)械工業(yè)聯(lián)合會副會長張曉虞今年在公開場合曾多次表示，中國正在從一個汽車大國向汽車強(qiáng)國轉(zhuǎn)變，這是目前汽車業(yè)面臨的最大基本面，擔(dān)心政策會打壓是杞人憂天。